הטעות היקרה של הישראלים: למה לא כדאי להשאיר כסף פנוי בעו"ש?

הנתונים מראים – ישראלים משאירים מאות מיליארדים בבנקים שלא מרוויחים שום ריבית – האינפלציה שוחקת את הערך, בזמן שיש חלופות סולידיות שעובדות בשבילכם.

רבים מאיתנו מרגישים תחושת ביטחון כשאנחנו רואים יתרה מכובדת בחשבון העובר ושב (עו"ש). זה נראה נזיל, זה זמין באפליקציה בכל רגע, וזה נותן לנו תחושת שליטה. אך בעולם הכלכלי של היום, האמת היא הפוכה לחלוטין: יתרה גבוהה מדי בעו"ש היא אחד ה"קנסות" השקטים והיקרים ביותר שמשק בית ישראלי משלם.

במקרים רבים, בהשוואה להשארת כסף בעו"ש או בפיקדון בנקאי, ניתן לייצר עודפי תשואה של פי 2 עד 3 בלי לוותר על נזילות ובלי לקחת סיכונים מיותרים. אבל למה זה קורה? כמה זה עולה לנו באמת? ואיך אפשר לשנות את המצב מבלי לוותר על הביטחון והנזילות?

השוואה מהירה: איפה הכי כדאי לשמור את הכסף הפנוי?

במילים פשוטות: אם אתם מחפשים ביטחון מקסימלי ונזילות גבוהה, הקרן הכספית היא המנצחת. אם אתם מכוונים לצמיחה ארוכת טווח ומוכנים להמתין כמה ימים למשיכה, קופת גמל להשקעה או פוליסת חיסכון הן הכלים הנכונים עבורכם. בכל מקרה – להשאיר את הכסף בעו"ש זה הכי פחות רווחי.

כמה עולה לכם להשאיר את הכסף בעו"ש?

לפי נתוני בנק ישראל העדכניים ל-2025, הציבור הישראלי מחזיק למעלה מ-230 מיליארד ש"ח בחשבונות עו"ש שאינם נושאים ריבית. בזמן שהריבית במשק גבוהה יחסית, הבנקים נהנים מהכסף הזה בזמן שהלקוח מפסיד פעמיים:

1. בגלל האינפלציה: האינפלציה השנתית בישראל נעה סביב ה-2.5%-3%. זה נשמע מספר קטן, אבל המשמעות היא "מס שקט". אם יש לכם 100,000 ש"ח בעו"ש, כוח הקנייה שלהם ירד בכ-3,000 ש"ח תוך שנה אחת בלבד. הכסף לא נעלם פיזית מהמסך, אבל אתם יכולים לקנות איתו הרבה פחות בסופר, בחופשות או ברכישת דירה.
2. בגלל "הפסד אלטרנטיבי": כשהכסף שוכב בעו"ש ב-0% ריבית במקום בקרן כספית ב-4.5% ריבית, אתם מוותרים על הכנסה פסיבית של אלפי שקלים בשנה. עבור משפחה ממוצעת, מדובר בסכום שיכול לממן חופשה משפחתית או שדרוג של הרכב – פשוט על ידי העברת הכסף למקום הנכון.

למה הבנקים לא מספרים לכם הכל?

זה לא סוד שהמודל העסקי של הבנקים מבוסס במידה רבה על המרווח הפיננסי – הבנק לוקח את הכסף ששוכב אצלכם בעו"ש בחינם, ומלווה אותו ללקוחות אחרים (משכנתאות, הלוואות לרכב או אשראי לעסקים) בריבית גבוהה.

לכן, כשאנחנו ב'מרקר' בוחנים תיק לקוח, השלב הראשון הוא תמיד "ניקוי אורוות": אנחנו מאתרים את אותם כספים רדומים – שיושבים בעו"ש או פיקדונות ישנים עם ריביות מעליבות – ומזניקים אותם לאפיקים מניבים שתואמים את רמת הסיכון של הלקוח. המטרה שלנו היא שהכסף יעבוד עבורכם, לא עבור הבנק.

אז מהן האלטרנטיבות הסולידיות?

חשוב להבין שלא חייבים להפוך ל"סוחרי יום" או לקחת סיכונים מיותרים כדי להגן על הכסף. הנה שלושת הכלים המרכזיים שכל ישראלי חייב להכיר:

1. קרן כספית: המקלט הבטוח לכסף נזיל

הקרן הכספית נחשבת לאחת ההשקעות הסולידיות ביותר הקיימות. היא משקיעה בנכסים לטווח קצר מאוד כמו פיקדונות בנקאיים גדולים ומק"מים.

• יתרון המיסוי: בניגוד לפיקדון בנקאי (15% מס נומינלי), בקרן כספית משלמים 25% מס רק על הרווח הריאלי (מעבר לאינפלציה).
• נזילות: הכסף נזיל בכל יום מסחר.

2. קופת גמל להשקעה: החיסכון הכי גמיש שיש

מכשיר שנוצר במטרה לעודד את הציבור לחסוך באופן עצמאי עם הטבות מובנות.

• נזילות: ניתן למשוך את הכסף בכל רגע (בכפוף לזמן סליקה של כמה ימים).
• הטבה לפנסיה: משיכה כקצבה לאחר גיל 60 מעניקה פטור מלא ממס רווחי הון.
• דחיית מס: מעבר בין מסלולי השקעה ללא "אירוע מס".

3. פוליסות חיסכון: ניהול מקצועי של חברות הביטוח

מוצר חיסכון המנוהל על ידי גופי ההשקעה הגדולים בישראל. הפוליסה מאפשרת פיזור לנכסים לא סחירים (כמו נדל"ן ותשתיות), מה שמוריד את התנודתיות של התיק, וכוללת אפשרות לקבלת הלוואות בתנאים מצוינים כנגד הכסף הקיים.

איך מחליטים מה מתאים לכם?

תכנון פיננסי הוליסטי, כפי שאנחנו עושים ב'מרקר', מתחיל בהבנת "התפקיד" של כל שקל. ההבדל האמיתי הוא לא במוצר – אלא בהתאמה. ב־מרקר אנחנו לא עובדים עם פתרונות מדף של הבנק, אלא בונים מעטפת פיננסית אישית: נזילות, טווח זמן, רמת סיכון ומטרות – ורק אז בוחרים את הכלים.

הנוסחה הפשוטה לניהול העו"ש:

• קרן חירום: שמרו בעו"ש סכום המכסה 2-3 חודשי מחיה. זה הכסף ל"כאן ועכשיו".
• כספים לטווח הקצר (עד שנה): כספים המיועדים לחופשה או שיפוץ – מקומם בקרן כספית.
• כספים לטווח הבינוני-ארוך: חסכונות לילדים או שדרוג דירה – מקומם בקופת גמל להשקעה או פוליסת חיסכון.

שאלות נפוצות (FAQ) – כסף בעו"ש:

האם קרן כספית בטוחה כמו פיקדון בבנק?

מבחינה כלכלית, קרן כספית נחשבת למכשיר סולידי מאוד. היא מפוזרת בין מספר בנקים ואג"ח ממשלתי קצר, והנכסים מוחזקים בנאמנות בנפרד מנכסי בית ההשקעות.

מאיזה סכום כדאי להתחיל להוציא כסף מהעו"ש להשקעה?

אין סכום מינימום. החכמה היא לייצר הרגל: כל סכום שחורג מקרן החירום שלכם צריך להתחיל לעבוד.

מה קורה אם השוק יורד? האם אני אפסיד בקרן כספית?

בגלל אופי הנכסים בקרן כספית (מח"מ קצר מאוד), היא כמעט ולא מושפעת מירידות בבורסה ומיועדת לשמור על ערך הכסף במינימום תנודתיות.

השורה התחתונה: אל תחכו למחר

התאמת פתרון לכסף פנוי חייבת להתבסס על הצרכים הספציפיים של המשפחה שלכם. בכל יום שהכסף שלכם יושב ללא תנועה בעו"ש, אתם מעניקים מתנה לבנק ומחלישים את החוסן הכלכלי שלכם.

אל תתנו לכסף שלכם להישחק סתם. בואו נבדוק יחד איך לגרום לו לעבוד חכם יותר. צוות המומחים של מרקר עומד לרשותכם לפגישת תכנון פיננסי מקיפה.

צרו איתנו קשר עוד היום בטלפון 04-854-5000 או השאירו פרטים באתר!

תשואות עבר אינן מהוות אינדיקציה בטוחה לתשואות עתידיות. מידע זה אינו מהווה תחליף לייעוץ פיננסי או פנסיוני, והוא כפוף להוראות הדין ולתקנוני הפוליסות הספציפיות. מומלץ להתייעץ עם יועץ מוסמך לפני קבלת החלטות פיננסיות.